Steuer- und Rechtsnachrichten Digest für Investoren Februar 2025

Mark Gindilejew

Mar 27, 2025

Finanzorganisationen werden verpflichtet, die Steueransässigkeit von Kunden bei häufiger Nutzung von Anwendungen im Ausland zu überprüfen

Finanzmarktorganisationen (FMO) werden verpflichtet sein, Daten zur Steueransässigkeit von Kunden anzufordern, die innerhalb von sechs Monaten hauptsächlich Fernbedienungskanäle, einschließlich mobiler Anwendungen, im Ausland genutzt haben. Es wird angenommen, dass der Kunde elektronische Dienste der FMO hauptsächlich von ausländischen Staaten aus nutzt, wenn dies innerhalb von mindestens 6 Monaten in mehr als 50% der Fälle durch Geolokalisierung bestätigt wird. Zu den FMO gehören Banken, Versicherer, Broker und private Pensionsfonds.

„Das russische Finanzministerium hat zusammen mit Rosfinmonitoring, der Bank von Russland und der FNS Russlands den Entwurf der entsprechenden Regierungsverordnung der Russischen Föderation überarbeitet, die das Verfahren zur Aktualisierung der Informationen über die Steueransässigkeit, die zuvor von der FMO von ihren Kunden erhalten wurden, präzisiert“, — heißt es in der Mitteilung des Pressedienstes des Ministeriums.

Über die Entwicklung des entsprechenden Dokuments wurde im Frühjahr 2024 bekannt. Damals wurde berichtet, dass Finanzorganisationen verpflichtet sein werden, Anfragen an Kunden zu senden, nachdem ihr Standort mithilfe technischer Mittel, einschließlich Geolokalisierung über die Netzwerkadresse im Internet, Geolokalisierung über Mobilfunknetze und Satellitengeolokalisierung, bestimmt wurde.

Gleichzeitig betont das Finanzministerium, dass die Daten der Fernbedienungskanäle der FMO nicht als Grundlage für die automatische Anerkennung oder Nichtanerkennung eines Kunden als Steueransässiger eines bestimmten Staates angesehen werden. Nach der Anfrage und Bereitstellung der entsprechenden Informationen kann er jedoch als Nichtansässiger anerkannt werden.

Wahrscheinlich zielt die Maßnahme darauf ab, dass Steuer-Nichtansässige Russlands nicht weiterhin die ermäßigten Sätze nutzen können, die für Steueransässige Russlands in Bezug auf Einkünfte, beispielsweise aus Geschäften auf einem russischen Brokerkonto, vorgesehen sind.

Zuvor, im Juni 2024, kündigte der Föderale Steuerdienst Russlands einen Plan zur Schaffung eines automatisierten Systems zur Bestimmung des Status von Steuer- und Währungsansässigen an. Grundlage dafür sind Daten über Grenzübertritte aus dem Pass und Informationen aus dem automatisierten Migrationskontrollsystem „Mir“. Zwei Ansätze zur Bestimmung der Ansässigkeit — Daten über Aktivität und Migration — werden parallel verwendet.

EU schaltet weitere 13 russische Banken von SWIFT ab 

Die Europäische Union schaltet ab dem 17. März 2025 ab von dem internationalen Finanznachrichtensystem SWIFT 13 regionale Banken, die als „wichtig für das russische Finanz- und Bankensystem“ gelten. Dazu gehören die Banken „Ak Bars“, „Uralsib“, „Sinara“, die Bank „Tochka“ und einige andere. Dies wurde am 24. Februar bekannt.

Banken nutzen SWIFT für internationale Transaktionen, daher könnte die Abschaltung von diesem System grenzüberschreitende Überweisungen erschweren. Allerdings befanden sich bereits mehr als die Hälfte der Kreditinstitute, gegen die die EU Beschränkungen verhängt hat, unter den blockierenden Sanktionen der USA, was bedeutet, dass sie möglicherweise bereits Schwierigkeiten mit internationalen Währungstransaktionen hatten.

Außerdem hat die EU Sanktionen gegen drei ausländische Kreditinstitute verhängt, weil sie das russische SWIFT-Äquivalent — das Finanznachrichtensystem (SPFS) der Bank von Russland — nutzen. Die belarussischen „BelVEB Bank“ und „Belgazprombank“ (eine Tochtergesellschaft der Gazprombank) sowie „VTB Shanghai“ (eine Filiale der VTB Bank in China) wurden mit Beschränkungen belegt und dürfen nun keine Geschäfte mit EU-Banken tätigen.

FNS RF erklärte, ab welchem Zeitraum die neue Liste der Staaten gilt, die keinen Austausch von Steuerinformationen gewährleisten 

Die FNS Russlands erklärte , dass die neue Liste der Staaten (Gebiete), die keinen Informationsaustausch zu Steuerzwecken mit der RF gewährleisten, ab dem Steuerzeitraum 2025 bei der Bestimmung der Steuerbemessungsgrundlage für die Steuer auf Einkünfte von CFCs gilt, die für das Geschäftsjahr bestimmt werden, dessen Enddatum auf das Jahr 2024 fällt.

Der Erlass zur Genehmigung der neuen Liste trat am 31. Dezember 2024 in Kraft — in ihn wurden EU-Länder, Japan, Australien und andere aufgenommen. Erinnern wir uns, dass diese Liste unter anderem für die Besteuerung von Einkünften kontrollierter ausländischer Unternehmen (CFCs) verwendet wird. So wird beispielsweise zur Bestimmung der Einkünfte eines CFCs, das in einem Land aus der Liste ansässig ist, auf Grundlage seines Finanzberichts und nicht nach den Regeln des Kapitels 25 des Steuergesetzbuchs der RF ein Prüfungsbericht erforderlich sein (Abs. 1 Pkt. 1.1 Art. 309.1 NKR RF). Bei der Bestimmung der Steuerbemessungsgrundlage durch den Steuerpflichtigen für den Steuerzeitraum 2024 für die Steuer auf Einkünfte von CFCs, die für das Geschäftsjahr bestimmt werden, dessen Enddatum auf das Jahr 2023 fällt, sollte die frühere Liste verwendet werden.

Das Finanzministerium schlug vor, die Steuerregistrierung von ausländischen Unternehmen, die in die RF eintreten, zu vereinfachen

Das Finanzministerium schlug vor , die Registrierung ausländischer Unternehmen bei den Steuerbehörden Russlands zu beschleunigen und zu vereinfachen. Die vorgeschlagenen Änderungen im Steuergesetzbuch wurden auf dem Portal für Entwürfe von normativen Rechtsakten veröffentlicht.

Laut diesen Dokumenten müssen Vertreter ausländischer Unternehmen bei der Eröffnung eines Kontos bei einer russischen Bank nicht mehr selbst Dokumente bei der FNS einreichen. Stattdessen wird die Bank, bei der das Unternehmen ein Konto eröffnet, den Antrag in elektronischer Form einreichen. Die Dienstleistung wird innerhalb von 5 Tagen erbracht, woraufhin dem Unternehmen ein elektronisches Zertifikat zugesandt wird.

Die Registrierung bei der FNS im Zusammenhang mit der Kontoeröffnung ist oft erforderlich, damit ein ausländisches Unternehmen ein Bankkonto in Russland eröffnen kann. In vielen Fällen handelt es sich dabei um von Russen kontrollierte ausländische Unternehmen, die hoffen, Zahlungen für russische Wertpapiere in Rubel zu erhalten, da der Erhalt solcher Zahlungen in Fremdwährung im Ausland aufgrund von Sanktionen nicht möglich ist.

Die Behörden arbeiten an Bedingungen für die Rückkehr ausländischer Unternehmen nach Russland

Die Rückkehr ausländischer Unternehmen aus unfreundlichen Staaten auf den russischen Markt kann nur unter der Bedingung erfolgen, dass die Regierungskommission für ausländische Investitionen eine Genehmigung erteilt, sagte ein Vertreter des Finanzministeriums gegenüber „Vedomosti“. Er fügte hinzu, dass die bestehenden Präsidialerlässe Nr. 618 (über das besondere Verfahren zur Durchführung bestimmter Arten von Geschäften zwischen bestimmten Personen) und Nr. 81 (über zusätzliche vorübergehende wirtschaftliche Maßnahmen zur Gewährleistung der finanziellen Stabilität) sowohl den Verkauf von Unternehmen als auch deren Rückkehr nach Russland betreffen. „Bei der Entscheidungsfindung orientiert sich die Regierungskommission in erster Linie an der Position der zuständigen Behörde“, betonte der Vertreter des Finanzministeriums.

Der Leiter des Ministeriums für wirtschaftliche Entwicklung, Maxim Reshetnikov, sagte zuvor, dass solche Entscheidungen „individuell getroffen werden“. Er merkte an , dass sich die russische Wirtschaft verändert hat, weshalb die Anforderungen an ausländische Unternehmen in Bezug auf Lokalisierung, Investitionen und Technologien „ganz anders“ sein werden. Der erste stellvertretende Ministerpräsident Denis Manturov, der über die ausländische Automobilindustrie sprach, warnte, dass es „nicht einfach sein wird, einfach zurückzukehren, wie man einfach gegangen ist“.

Der russische Präsident hatte zuvor die Regierung beauftragt, einen Mechanismus zur Rückkehr ausländischer Unternehmen zu erarbeiten. Er betonte, dass dieser Prozess so geregelt werden müsse, dass die Vorteile für die eigenen Hersteller erhalten bleiben, ohne jedoch die Regeln der Welthandelsorganisation zu verletzen.

Erinnern wir uns, dass zuvor die Zentralbank und das Finanzministerium ebenfalls an der Anpassung der Gesetzgebung gearbeitet haben, damit Ausländer, einschließlich aus unfreundlichen Staaten, in russische Wertpapiere investieren und Gewinne aus solchen neuen Investitionen abziehen können.

Das Finanzministerium begann mit der Diskussion des Problems der erhöhten Steuer auf Papiere von X5 und „Rusagro“ 

Die Abteilung für Steuerpolitik des russischen Finanzministeriums arbeitet an Fragen der Besteuerung von Geschäften mit Wertpapieren wirtschaftlich bedeutender Organisationen (EBO). So antwortete das Ministerium auf die Anfrage der Vereinigung der Anleiheinhaber (AVO) zu Problemen, die durch die erzwungene Redomizilierung von EBOs nach Russland verursacht wurden, berichtet „RBC Investments“.

Am 20. Januar sandte die AVO einen Brief an das Finanzministerium, die Zentralbank, die Staatsduma und den Föderationsrat, um die steuerlichen Folgen für private Investoren zu beseitigen, die durch die erzwungene Redomizilierung wirtschaftlich bedeutender Organisationen in die RF verursacht wurden. Es geht um die X5 Retail Group: Bei der Verlegung wurden die zuvor an der Moskauer Börse gehandelten Hinterlegungsscheine des niederländischen Unternehmens durch Aktien der russischen PJSC „Corporate Center X5“ ersetzt, sowie um das laufende Redomizilierungsverfahren von „Rusagro“.

„Änderungen im Steuerrecht werden bereits diskutiert. Das Wichtigste dabei ist, keine ungerechtfertigte erhöhte Besteuerung zu schaffen“, sagte der Vorsitzende des Finanzausschusses der Staatsduma, Anatoly Aksakov, gegenüber der Veröffentlichung. Er vermutete, dass die Änderungen im ersten Halbjahr 2025 angenommen werden könnten. Eine Quelle der Veröffentlichung in einem großen Broker, die mit dem Problem vertraut ist, bestätigte, dass die Diskussion bereits begonnen hat. Die AVO erhielt auch einen Brief, unterzeichnet vom ersten stellvertretenden Vorsitzenden der Bank von Russland, Vladimir Chistyukhin, in dem die Zentralbank ihre Bereitschaft zur Teilnahme an der Diskussion dieses Themas zum Ausdruck brachte.

Im AVO-Brief wurde festgestellt, dass infolge der Redomizilierung ausländischer Unternehmen wie X5 und „Rusagro“ erhebliche steuerliche Konsequenzen für private Investoren entstehen. Die Haltezeit der Hinterlegungsscheine bis zu ihrer Umwandlung in Aktien wird nicht für die Gewährung von Langzeitbesitzvergünstigungen angerechnet, was zu einer erhöhten Einkommenssteuer auf den Verkauf von Aktien führt. Investoren, die X5-Papiere erworben haben, werden feststellen, dass nur 57,6% ihrer Kosten bei der Berechnung der Steuer berücksichtigt werden, was die Steuerbemessungsgrundlage und die Steuerlast erhöht.

Die Bank von Russland erhöhte das Vermögenskriterium für die Zuerkennung des Status eines qualifizierten Investors 

Die Mindestgröße der Vermögenswerte, die eine Person besitzen muss, um als qualifizierter Investor anerkannt zu werden, wird von 6 auf 12 Millionen Rubel erhöht. Ab dem 1. Januar 2026 — auf 24 Millionen Rubel. Die entsprechende Anweisung des Regulators registrierte das Justizministerium Russlands.

Nach Ansicht der Bank von Russland wird diese Maßnahme die Anzahl der Fälle reduzieren, in denen eine Person den Status eines qualifizierten Investors erhält, ohne die Spezifik komplexer Finanzinstrumente und die damit verbundenen Risiken zu verstehen.

Die umfassende Reform, die der Regulator konsequent durchführt, zielt darauf ab, den Menschen mehr Möglichkeiten zu geben, diesen Status auf der Grundlage von Wissen und Erfahrung zu erlangen. Erinnern wir uns, dass der Status eines qualifizierten Investors auf der Grundlage (a) des Volumens der Vermögenswerte auf einem Brokerkonto, (b) der Berufserfahrung in einer Organisation, die mit Wertpapieren zu tun hat, (c) des Vorhandenseins einer wirtschaftlichen oder finanziellen Ausbildung oder (d) des Umsatzes auf einem Brokerkonto innerhalb eines Jahres erlangt werden kann.

Die Vermögenssteuer in Frankreich wurde von der Regierung kritisiert 

Die französische Haushaltsministerin Amélie de Montchalin kritisierteden von der Nationalversammlung, dem Unterhaus des Parlaments, verabschiedeten Gesetzentwurf zur Einführung einer 2-prozentigen Vermögenssteuer und erklärte, dass diese Maßnahme Investitionen und die Schaffung von Arbeitsplätzen schädigen werde. „Diese Maßnahme wird eine ernsthafte Konsequenz für unser Land haben, nämlich dass Investitionen, Unternehmertum und Unternehmenswachstum, die wir fördern wollen, weil sie gut für die Franzosen, für Arbeitsplätze und das Wohlergehen aller sind, zurückgehen werden, und das ist inakzeptabel“, sagte sie.

Der Gesetzentwurf hätte ohnehin kaum eine Chance, verabschiedet zu werden. Er müsste die Unterstützung des französischen Senats, der oberen Kammer des Parlaments, gewinnen, in der rechtsextreme Gesetzgeber dominieren. Die sogenannte „Zucman-Steuer“, benannt nach dem französischen Ökonomen Gabriel Zucman, wurde von grünen und linken Gesetzgebern unterstützt, aber nicht von der Regierung. Zucman nannte die Abstimmung einen „historischen Sieg“.

Laut dem Gesetzentwurf würde die Maßnahme auf die reichsten Bürger angewendet und nur 0,01% der Bevölkerung des Landes betreffen. Das sind etwa 4.000 Personen — jeder von ihnen hat ein Vermögen von über 100 Millionen Euro (105 Millionen USD). Wie in der Begründung des Projekts heißt es, zahlen die reichsten Menschen in der Regel proportional weniger Steuern als die meisten Franzosen, da sie Methoden der Steueroptimierung nutzen.

Die neue Steuer könnte dem Staatshaushalt zwischen 15 und 25 Milliarden Euro pro Jahr einbringen und würde nur auf diejenigen angewendet, die derzeit nicht genug Steuern zahlen. Die Steuer würde auf Trusts und Holdinggesellschaften angewendet, die oft zur Steuervermeidung genutzt werden.

Erinnern wir uns, dass die „Vermögenssteuer“ in Frankreich derzeit mit einem Satz von 0,5% bis 1,5% gilt. Derzeit wird sie jedoch nur auf Immobilien angewendet und nur, wenn deren Gesamtwert 1,3 Millionen Euro übersteigt. Der Satz von 1,5% gilt bei einem Immobilienwert von insgesamt über 10 Millionen Euro. Die neue Steuer würde neben der alten bestehen.

Die USA setzen die Anforderungen zur Offenlegung von Informationen über wirtschaftliches Eigentum aus 

Das US-Finanzministerium kündigte die Aussetzung von Vollstreckungsverfahren in Bezug auf die Anforderungen zur Offenlegung von Informationen über wirtschaftliches Eigentum (BOI) für US-Bürger an. Diese Entscheidung, die als Reaktion auf zahlreiche Beschwerden von kleinen Unternehmen getroffen wurde, befreit amerikanische Unternehmen derzeit im Wesentlichen von der Pflicht, Informationen über ihre ultimativen Eigentümer offenzulegen.

Diese Nachrichten sollten von Investoren berücksichtigt werden, die planen, Direktinvestitionen in den USA zu tätigen, sowie von den beliebten Investitionen in amerikanische Pre-IPO.

Im Jahr 2021 verabschiedete der US-Kongress das Gesetz zur Unternehmenstransparenz (Corporate Transparency Act, CTA), das darauf abzielt, Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung zu bekämpfen. Das Gesetz verpflichtete viele Unternehmen, Informationen über ihre wirtschaftlichen Eigentümer — natürliche Personen, die letztendlich das Unternehmen besitzen oder kontrollieren — an die Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN), eine Abteilung des US-Finanzministeriums, zu melden. Diese Anforderung trat am 1. Januar 2024 in Kraft und betraf sowohl neu gegründete als auch bestehende Unternehmen.

Das Hauptziel des Gesetzes bestand darin, die Nutzung von Briefkastenfirmen zur Steuervermeidung, Geldwäsche und anderen illegalen Aktivitäten zu verhindern. Laut FinCEN sollte die Bereitstellung von Informationen über wirtschaftliche Eigentümer es unlauteren Akteuren erschweren, ihre illegal erworbenen Einkünfte durch undurchsichtige Eigentumsstrukturen zu verbergen oder davon zu profitieren.

Das Gesetz stieß auf Kritik von Vertretern kleiner Unternehmen und einiger Politiker. Sie argumentierten, dass die Anforderungen zur Offenlegung von Informationen übermäßig belastend seien, insbesondere für kleine Unternehmen mit begrenzten Ressourcen. Darüber hinaus gab es Bedenken hinsichtlich der Vertraulichkeit und Sicherheit der bereitgestellten Informationen.

Präsident Donald Trump bezeichnete die Verpflichtung zur Offenlegung wirtschaftlicher Eigentümer von juristischen Personen als „empörende Praxis“. Er merkte an, dass diese Regelung eine absolute Katastrophe für kleine Unternehmen im ganzen Land war und zeigte sich zufrieden mit ihrer Aussetzung.

Mark Gindileev, Steueranwalt

Für detaillierte Erklärungen können Sie sich direkt an den Autor über Facebook oder Telegram

Der Überblick ist Teil unseres Newsletters. Um monatliche Berichte, makroökonomische Übersichten, Nachrichten- und Steuer-Digests zu erhalten, abonnieren Sie ihn.